Umělá inteligence urychlila růst trhu s pamětí natolik, že překoná konvenční výrobce čipů v příjmech téměř dvakrát a půl.

Nový pohled na trh s čipy a pamětí

Kontraktní výrobci mikročipů obvykle nezveřejňují ceny, ale četné úniky ukazují, že při silném poptávce neustále zvyšují cenu svých služeb. Zároveň dynamika cen na paměť roste tak rychle, že do konce roku její tržby překročí příjmy z kontraktní výroby.

Expertové TrendForce analyzovali současné trendy v obou segmentech a dospěli k následujícímu závěru:

- Paměť – celkové tržby budou činit 551,6 mld. USD.
- Kontraktní výroba čipů – příjmy zůstanou na úrovni 218,7 mld. USD, ale bude to historický maximum pro odvětví.

Proč trh s pamětí roste rychleji
TrendForce poznamenávají, že současný „supercyklus“ v segmentu paměti přetrvá déle a bude intenzivnější než předchozí cyklus (2017‑2019), kdy poptávka byla stimulována cloudovými výpočty. Nyní infrastruktura AI zesiluje nedostatek: servery vyžadují stále více operační paměti a roste potřeba firemních SSD úložišť na bázi NAND typů QLC. Klíčoví kupující zůstávají velcí cloudoví poskytovatelé, kteří investují do AI jak pro sebe, tak pro své klienty. Tito zákazníci nejsou příliš citliví na cenu, takže při nedostatku ceny rychle rostou.

Proč kontraktní výroba čipů je pomalejší
Tržby z kontraktních služeb roste výrazně pomaleji, protože rozšiřování kapacit vyžaduje obrovské kapitálové investice. V současné době 70‑80 % dostupných kapacit využívá zralé technologické procesy (28–90 nm), a jen 20‑30 % – pokročilé technologie. Proto růst cen na vysokotechnologické procesy má omezený dopad na celkové tržby odvětví. Navíc kontraktní výrobci častěji nepřehodnocují ceny než výrobcové pamětí.

Rozdíl v produktové struktuře
Paměť má homogennější sortiment produktů, zatímco u kontraktních továren se rozmanitost technologických procesů pohybuje od 28 do 90 nm. Výroba paměti využívá relativně jednoduché vybavení (fotomasky), což umožňuje rychlejší návratnost investic do rozšíření kapacit.

Tím pádem při současné poptávce a cenové dynamice trh s pamětí překoná kontraktní výrobu v tržbách, a růst nákladů na služby u kontraktních výrobců bude mírnější kvůli kapitálovým bariérám a omezenému počtu pokročilých procesů.